（一）零售类场景的金融属性

有一类商业场景，有当期强大现金流，未来的应收或者应付账款，同时具有强大网络规模效应，比如沃尔玛、苏宁、国美等传统零售商类，阿里巴巴、京东等电商平台类，UPS、顺丰、拉卡拉等线下网络属性类，在它们的自然运营中会出现消费、支付、物流配送等场景，这类商业场景天然有金融属性，因此，他们会很自然地转向金融服务。

（二）场景跨界的商业案例

1、零售转金融路径

零售巨头沃尔玛从1999年就开始尝试获取银行业执照，但遭到了银行业者的强烈反对。2007年，在银行业的反复游说下，沃尔玛放弃了在犹他州申请实业银行执照的计划。不过，进军银行业的坎坷并没有让沃尔玛放弃为客户提供金融服务。2014年，沃尔玛宣布将推出新的汇款服务，意在抢占规模约9000亿美元的个人汇款支付市场。

从沃尔玛努力进军银行业可以看出，具备“现金为王”天然金融属性的零售商们，无法忍受自己手中的巨大现金流白白浪费掉，一直在构思如何将手中现金产生更多效益的计划。所以就可以解释，黄光裕为什么最擅长资本运作；苏宁在巅峰时期为什么做房地产；蚂蚁金服为什么会成为阿里巴巴本体之外的另一个巨头；刘强东认为京东金融可以成为一个万亿级的公司、万达收购快钱的内在逻辑在哪。

2、金融转零售路径

2014-2015年，互联网金融领域跑得最快的是校园分期市场的趣分期和分期乐。趣分期、分期乐以大学生分期付款切入P2P市场，其商业模式简单来讲就是平台和电商对接，另一端对接投资理财的人。在这个过程中，平台会通过电话和线下访问结合的方式对学生进行一对一的信用审核，审核通过的学生才能获取借款资质。这是金融转零售的一个很好案例，也是京东战略投资分期乐的内在逻辑，分期乐通过P2P的金融角度切入，以商城模式作为京东的分销商向用户销售商品，同时依托京东做品控和物流。